广深铁路(SHA:601333)一季度实现收入人民币37 亿元，同比增长4.7%。分析师认为其受益于一季度或未产生动车组维修费用、公司承担了部分高铁的委托管理，带来管理收入的增加，以及低基数效应去年同期业绩受“营改增”的负面影响超过1 亿元。
分析师表示，预计广深目前约持有人民币 16 亿净现金，预计公司在今年末或将达到23 亿净现金。
分析师进一歩说，在4 月13 日的行业报告《改革有望带动铁路股表现靓丽》中，提出铁路行业通过更多资产上市将所有权多元化是深化改革的重要步伐之一，而广深铁路有望成为整合广铁集团资产的平台。
另外，2015 年盈利预测较一致预期高出26%，由于假设今年长途列车客运票价上调15%(客运票价21 年未调整,参考货运每年调价幅度10-17%)。4 月24 日全国人大修订铁路法，明确客运票价和货物、行李票价实行政府指导价或政府定价,竞争性领域实行市场调节价。此修订提振对客运提价的信心。期待铁路实施土地综合开发的详细措施出台，而公司有望受益。
分析师估值，目标价上调至人民币8.39 元，维持“买入”评级。
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